富国军工分级指数基金（是否值得长期持有）

富国军工分级指数基金：值得长期持有吗？

前言

军工行业一直是大家津津乐道的投资领域，而富国军工分级指数基金（150182）作为国内首只军工细分行业指数基金，更是吸引了不少目光。不过，随着国际局势风云变幻，以及国内军工产业政策不断调整，投资者们不禁开始思考：富国军工分级指数基金是否还值得长期持有？

为了给广大投资者提供一个全面的参考，我们特此准备了这篇长文，深入分析富国军工分级指数基金的方方面面，并回答以下五个核心疑问：

1. 富国军工分级指数基金是什么？

富国军工分级指数基金于2015年12月29日成立，是一只跟踪中证军工指数的指数基金。该基金的投资目标是反映中证军工指数的收益率表现，通过投资于军工行业上市公司股票来实现其投资目标。

中证军工指数由估值合理的军工行业A股股票组成，通过加权平均的方式计算指数点位。其权重主要根据成分股的流通市值和自由流通市值确定。

2. 富国军工分级指数基金有什么特点？

富国军工分级指数基金的主要特点包括：

行业聚焦：专注于军工行业，投资范围涵盖国防装备、军用器材、航空航天等军工产业链各环节。

分级设计：采用分级设计，分为母基金（16102B）和子基金（150181），母基金投资标的为子基金份额，子基金投资标的为中证军工指数成份股。

杠杆放大：母基金采用杠杆放大策略，通过借入资金投资于子基金，以提高收益率。

3. 富国军工分级指数基金的投资方向如何？

根据富国军工分级指数基金的季报显示，截至2023年9月底，该基金的主要投资方向如下：

可见，该基金主要投资于航空航天装备、国防电子、船舶制造等细分行业。具体股票的持仓情况如下：

4. 富国军工分级指数基金的收益情况如何？

自成立以来，富国军工分级指数基金的收益情况波动较大：

2016年：收益率高达77.53%，主要得益于军工行业景气度高涨。

2018年：下跌了29.22%，受到中美贸易摩擦影响。

2020年：收益率达到38.45%，主要受益于疫情刺激军工订单。

2022年：下跌了15.54%，主要受到行业估值调整影响。

总体来看，富国军工分级指数基金的收益表现与军工行业景气度密切相关，波动较大。

5. 富国军工分级指数基金适合长期持有吗？

是否长期持有富国军工分级指数基金，需要考虑以下因素：

军工行业景气度：军工产业是国家安全和军事现代化的重要保障，其景气度受国际局势、国家政策、技术革新等因素影响，波动较大。

指数跟踪误差：富国军工分级指数基金跟踪中证军工指数，但由于基金管理费、交易费用等因素，可能会产生一定的指数跟踪误差。

自身风险承受能力：军工行业的波动性较高，因此该基金适合风险承受能力较高的投资者。

综合考虑上述因素，如果投资者对军工行业长期看好，风险承受能力较强，并能够承受较大的收益波动，那么富国军工分级指数基金可以作为长期投资品种考虑。

以上内容纯属个人观点，不构成投资建议。投资有风险，入市需谨慎。

亲爱的读者，看完本文后，您对富国军工分级指数基金是否还值得长期持有有何看法？欢迎留言分享您的观点。