工银医疗保健,你认为比较好的基金经理有哪些
工银医疗保健，你认为比较好的基金经理有哪些？
如果你认真看完这篇文章，认真去了解张坤，我相信他的投资理念，一定会对你现在的投资产生非常大的帮助……
无论你曾经亏过多少钱，也不管你现在的投资能力如何……看看这些优秀的投资人的投资理念，优秀品质，对你正确的投资赚钱，一定是很有帮助的。
本文共四个章节，每个章节都有几个小结，来全面认识张坤这位神秘人物：
1.基金基本信息
2.基金的收益情况如何？
3.揭开张坤的神秘面纱？
4.我的总结与收获！
前言对投资主动型基金来说、基金经理的选择很重要。
如果不会选择，而胡乱选择，其实长期投资是不如指数型基金那么好的。
因为主动型基金投起来相对比较麻烦，甚至有可能忙活了很久，最后收益率反而没有指数型基金那么高，那才叫一个惨。
但为了弥补上主动型基金的缺陷，我们也来挑一些比较好的、长期业绩非常稳健的主动型基金，给大家进行详细的分析，同时实战主动型基金的投资。
希望大家能掌握主动型基金的分析门道。
下面，我将着重介绍一只主动型基金，以及对应的基金经理”张坤“。
为什么选张坤呢？
因为张坤，对我在股票投资上的启发还是挺多的。
在中国，或许有很多人说自己是价值投资派，但真正践行的很少。
比如很多基金经理讲的是价值投资，但换手率却高的惊人，持仓的股票也高的惊人。
你想呀，股票的价值，怎么可能在几个月内，就发生非常大的变化呢？
这种基金经理，就属于”假的价值投资派“！
而张坤，他不是嘴上说，而是落实到自己的基金管理中，而且不是落实几个月，几年，而是十几年……
这就是为什么我比较钦佩他！
好，下面，我们就来系统了解一下张坤，以及他管理的最出色的一只基金。
1.基金基本信息---易方达中小盘混合（110011）
当然，选择这只基金肯定也是有原因的，优秀是肯定的。
首先看一下基金的名字。
有很多小白不知道的是，从基金的名字，就能了解到很多的信息。
易方达中小盘混合这只基金，名字就解释了这只基金是由易方达基金公司建立的，用来专门投资国内市场中小盘股票的混合型基金。
一般来说，基金的名字包含了三个比较关键的信息，分别是建立基金的基金公司名称，基金的投资策略、投资股票类型，以及基金的类型（股票型，还是混合型，债券型）。
易方达基金公司是国内非常大的基金公司之一，管理规模高达9655亿，接近万亿了，旗下有300多只基金，可以说是实力相当雄厚的基金公司了。
而我们今天的主角，易方达中小盘混合，它的基金规模就有191.52亿，规模属于中等偏上。
易方达中小盘混合，属于典型的混合型基金，也就是基金经理可以灵活调整基金中的股票和债券的仓位。
基金08年就成立了，直到现在已经12年了，存续时间相对比较长。
更重要的是，现任基金经理张坤，已经管理这只基金8年了，业绩参考性非常强。
2.基金的收益情况2.1 盈利能力
我们可以看看这只基金，在张坤这位基金经理的任职期间，所产生的的收益率和沪深300进行对比。
比收益率，当然不能对比短期的收益率，而要把时间拉长看，才能衡量出基金经理的真实水平。
否则，可能某几个月，你的收益率都比基金经理高，这主要靠的是偶然，或者说运气成分居多。
我们要选的是长期绩优的基金。
从数据来看，易方达中小盘混合近1年、3年、5年的涨幅分别为54.54%、128.05%、254.95%。而同期，沪深300的涨幅分别为22.90%、20.97%、34.56%。
所以，在涨幅上，易方达中小盘混合可谓完胜，而且比沪深300指数高出不少。
不仅如此，在同类基金排名中，易方达中小盘混合的排名也是非常靠前的，近3年收益率甚至是排名第一的。
在张坤的整个任职期间（8年），获得了639%的收益，非常牛逼啦。
但由于这只基金的业绩比较好，最近三年，基金的规模增长了将近5倍。
如果规模继续增加，基金的管理难度加大，那基金相对沪深300指数的超额收益可能就没那么大了。
2.2 抗跌能力
上面是基金的收益情况，不知道在熊市，这只基金表现怎么样呢？
所以，我们可以看看这只基金在熊市期间的回撤情况。
2018年的熊市，沪深300跌幅高达25%，而易方达中小盘仅跌了14%；
而在其他上涨区间，易方达中小盘的收益却是比较高的。
这只基金正好印证了这句话：熊市跌地少，牛市涨地多。
这就是基金投资者们梦寐以求的基金呀！
2.3 基金的仓位管理
接着，我们还可以看看基金的仓位管理。
从仓位来看，只要市场的估值不算太高，基金一般都会保持相对比较高的股票仓位，一般都在90%左右。
从18年5月到19年3月前，股市下跌。
基金经理依然在加仓，保持相对比较高的股票仓位，并没有卖出股票资产，为将来的股市上涨积累了很多筹码。
可以说，基金经理对于仓位的管理非常成熟。
会根据不同的市场估值，灵活地调整股票仓位，一般在50%-95%之间进行调整。
一般情况下，只要估值不过高，都会保持90%左右的仓位。
3.基金经理张坤3.1 基金经理投资风格
投主动型基金，其实主要不是在投基金，而是在投基金背后的基金经理。
所以，研究基金经理，是投资主动型基金的必修课。
1） 重仓大盘消费医药股
比较滑稽的是，易方达中小盘混合，在募集说明书里说的是：主要投资中小盘股票。
但在实际投资中，主要投资的却是大盘成长股。所以，大家不要被这只基金的名字迷惑了。
而且大盘股中，主要还是以消费股为主（必须消费、可选消费），最近两年增加了医药和汽车行业的投资。
选了最好的两个赛道里面的大盘股，收益率高也就不足为怪了。
从前十持仓占比来看，基金投资的消费股也是主要以白酒股为主，白酒龙头贵州茅台、龙二五粮液、龙三泸州老窖，合计占据了将近30%的比例。
医疗行业主要以医疗器械（通策医疗、爱尔眼科），以及与疫情相关的中药和血制品板块（天坛生物、华兰生物）。
也就是说，易方达中小盘混合这只基金中，消费股和医药股的占比，合计大约在60%左右。
2） 和优秀公司一起成长
巴菲特曾说：”如果一只股票你不想持有10年以上，那就别持有一分钟“。
对这句话，张坤是践行地相对比较好的了。
如果你仔细研究易方达中小盘混合的前十大持仓股，你会发现今天的持仓股，和2013年的持仓股，还是有一些会重合的。
--2014年4季度前十大持仓股
---2020年3季度前十大持仓股
当然，在这几年里，不同股票的仓位都在根据估值进行不断地调整。
但是，很多股票都是张坤长期持股的股票。
比如茅台连续持有27个季度，
五粮液连续持有24个季度，
泸州老窖连续持有19个季度；
上海机场连续持有13个季度……
除了我标注的那些股票，还有很多股票，是张坤在7年前就投资过的。
而张坤的投资能力圈，相对比较稳定，而且还在不断慢慢扩大。最近几年，才逐渐增加了医药股的投资。
3）靠选股取胜，而择时调整
无论怎样，所有价值投资者都应承认一个事实：”股市未来的涨跌，我们无法预测“。
所以，就很有可能你调低仓位后，股市继续暴涨……买过股票的应该都知道！
所以，张坤主要是用另一种方式，来获得长期超越指数的收益率。
那就是
---选股；
我们可以看到，易方达中小盘混合基金最近几年的仓位变化均不大（股票仓位在90%左右），却获得了比较高的超额收益（相对沪深300），这些超额收益基本算是基金经理的选股能力带来的。
我们看到的前十大持仓股，比如贵州茅台、五粮液、泸州老窖，在持股期间，都为整个基金贡献了非常大的收益。
在持股上，基金经理比较喜欢投资长期投资逻辑清晰，确定性较强，且估值合理的大盘成长股。
4）基金换手率极低
根据数据统计，张坤管理的易方达中小盘的换手率，是所有公募基金里面，最低的一部分了。
一般换手率都低于10%。
持股非常集中，持有的股票不经常更换。
所以，该基金经理的投资风格偏向中长期投资，属于稳健型投资者。
在股票投资风格上，我的股票投资风格和张坤的投资风格是非常相似的。
所以，我也比较喜欢这个基金经理。
5）一毫米宽度，一万米深度
如果说有什么东西，能大概率确保你能投资不亏钱，毫无疑问，那就是你对投资标的的理解程度。
理解地越深，你的这笔投资越不可能亏钱。
而张坤的投资，更像是有一毫米的宽度，但有一万米的深度。
首先，张坤不追市场热点，重点投资长期高成长性的消费、医药两大行业。
在行业选择上，张坤选地很少，范围很窄。
但是，张坤对这两个行业的理解，一定是全国顶级的。
比如今年二季度，张坤把泸州老窖调到第一重仓股。刚好，今年泸州老窖的涨幅，应该是高端白酒里面涨幅最高的，高于贵州茅台和五粮液。
今年因为疫情，3月份老窖暴跌的时候，我也大把大把买入了很多。
今年6月末，当我看到张坤把泸州老窖加到第一重仓股的时候，不禁会心一笑，哈哈！
莫非是心有灵犀！
6）小结
投资，并不需要你精通每一个行业，只要精通几个行业就能取得非常好的收益了。
张坤管理的易方达混合，就是最好的铁证。
就像迈克尔杰克逊一样，其他方面都不太行，但在跳舞上，它是NO 1，他就成功了。
所以，告诫一下大家：不要想着抓住市场上的每一个投资机会，否则，你连一个投资机会都抓不到。
总结张坤的投资理念，个人觉得对我影响最深刻的，就是：一毫米宽度，但有一万米深度。
集中持股、长期持股、依靠选股获得巨大的超额收益，这些都是张坤投资的标签。
7）张坤的选股思路
前面说到了，张坤的超额收益主要靠选股，但没有讲张坤是怎么选股的。
这个我们不要猜测，必须要从张坤发布的演讲，基金管理的季报中去看。
从易方达蓝筹精选的三季报，张坤就介绍了配置港股优质公司的配置逻辑。
张坤认为，在人民币资产可投资的范围内，港股通内的优质公司股权是很有吸引力的权益资产。
尤其是，商业模式出色、行业格局清晰、竞争力强的优质公司值得长期持有。
比如三季度完成建仓的易方达优质企业三年持有期基金，前十大重仓股中出现的锦欣生殖、青岛啤酒这样的个股。
两者都属于细分行业的重要企业。
此外，张坤还在季报中讲述了自己对市场、行业和投资主体的看法。
张坤认为，三季度，国内新型冠状病毒肺炎疫情基本被控制住，⽣产和⽣活基本恢复正常。
但全球仍有⼀些国家疫情情况较为严重，对全球经济造成了冲击，也对企业的经营造成了负⾯影响。
回顾这8个多⽉，张坤认为，疫情加速了很多⾏业本身的发展趋势，将原本可能需要2-3年的发展进程缩短到了⼏个⽉内，例如电商、本地服务线上化、在线教育等。
他还认为，绝⼤多数⾏业的企业都⾯临了⼀次压⼒测试，全⽅位检验了企业过往的积累和内功。
⼤部分⾏业实现了优胜劣汰，集中度进⼀步提升。
移动互联⽹的时代，信息的传递速度越来越快，头部企业相⽐于过往获得竞争优势的速度是更快的，程度是更强的。
张坤表示，对于中国资本市场的⻓期前景是乐观的，相信会有⼀批优质的企业不断⻓⼤、 稳住并且⻓寿。
他将继续选择生意模式优秀（生意本身能够产生充沛的自由现金流，并且明智地进行分配）和企业竞争力突出（同行中具备显著领先的地位，相比上下游有较强的议价能力）的高质量企业，长期陪伴这些优秀公司成长并分享其经营成果。
小结一下张坤的选股思路，其实就是：
行业的竞争格局清晰；
公司商业模式出色，生意模式优秀（能产生充沛的现金流）；
在行业内的竞争力突出（比如处于行业领先地位，对上下游有较强的议价能力）的高质量企业；
嗯，这个选股思路还是比较普遍的。因为我也是这么选的，只不过只是大框架，具体落实，还需要增加很多具体的数据和分析模型。
纵观整个基金市场，能做到一时牛逼的基金经理一大把，但能做到长期牛逼的基金经理，少得可怜，张坤便是其中一个。
从业12年，管理易方达中小盘混合8年，年化收益率20%左右。
在1000多位基金经理里面，绝对排名最靠前的。
3.2 管理的其他基金
基金经理张坤，从业时间至少12年啦，资历还算是比较老了。
从天天基金网上的数据来看，基金经理张坤，一共管理了5只基金，管理的资产总规模为522.51亿。
单纯从业绩来看，他管理的5只基金中，易方达中小盘混合近两年的收益率排名第二，不过也和排名第一的易方达蓝筹精选混合差不多了。
更重要的是，这个易方达蓝筹精选混合基金是2018年才成立的基金，成立时间太短啦。
总体来看，张坤基金经理投资风格偏向稳健型，而且是集中持股，股票的换手率非常低；
在张坤管理的基金中，也就易方达中小盘算是比较优质的基金啦。
3.3 一些失误
前面把张坤说的那么牛，那张坤有没有不好的地方，或者失误呢？
额，那是当然的！神如股神巴菲特，都经常失误，把握不好卖点。
比如最近的失误：美年健康踩雷。
10月30日美年健康(SZ002044)公布三季报报告期内实现营业收入44.19亿（ -29.6%） 归母净利润-5.17亿（ +232.2%） 扣非归母净利润-5.29亿（ -319.6%）。
公告发出后股价开启跳水模式从10月30日晚的17.04元一路下跌到11月6日的12.05元单周下跌接近35%。
11月4日公司还公告称公司第一大单体股东阿里网络减持公司股份1.37%以14元计算减持金额7.5亿元。
这么说吧，美年健康这次的跌幅，大概在40%左右。
更关键的是，美年健康是张坤的前十大重仓股呀。而且，还是美年健康新进的前十大股东。
到这里，你是不是觉得，持有易方达中小盘混合基金的小伙伴有点惨呢？
哈哈，但是，真正持有的话，并没有什么感觉。因为什么呢？
因为易方达中小盘混合基金，在那几天，不仅没跌，还涨了……
张坤应该是把这波大跌硬抗下来了。
但是，这次暴跌，真的是失误吗？
那还真不一定！
类似的事情，同样出现过。
比如几年前茅台的塑化剂事件，张坤持有的茅台也是前十大重仓股。
当时张坤刚接手易方达中小盘不久，简直骂声一片呀。
但是，张坤并没有说卖出，而是一直在持有着。现在结果如何，显而易见了。
基金经理投资决策，不是靠市场，也不是靠基金的投资者，而是靠基金经理本身对股票的认知。
事实证明，市场和大部分散户们，往往都是错的。
如果你相信一个基金经理，就要坚定不移地相信它。
反正我把钱交给这样的基金经理，还是比较安心的。
4.我的总结与收获？最后我们来小结一下：
第一，从业绩上看，基金明显跑赢大盘，可谓是长期绩优基金啦；
第二，从稳健性来看，基金经理的历史业绩，投资风格都比较稳健，未来也有较大的概率让我们获得较多的超额收益。
第三，从过去的数据来看，易方达中小盘混合是明显的“熊市跌地少，牛市涨得多”的基金，这正是众多基民梦寐以求的基金呀。
在投资启示上，我相信也能给大家非常多的收获。
比如：
和公司一起成长。当你选中一只好股票以后，除非出现大问题，否则就好好拿着。依靠选择取胜，而非那些技术分析的邪门歪道。要知道，未来股价是不可预测的，但未来的好公司，往往是能摸到一二的。一毫米宽度，一万米深度。在一个领域成为专家，比你在10个领域，都成为平庸的人，要好地多，取得的成就，也会大地多。选股思路：行业的竞争格局清晰；公司商业模式出色，生意模式优秀（能产生充沛的现金流）；在行业内的竞争力突出（比如处于行业领先地位，对上下游有较强的议价能力）的高质量企业；所以，股票投资，千万别想着投资所有行业的股票，你做不到精通所有行业。
刘蓓管理的基金有哪些？
工银成长精选混合C 混合型
工银成长精选混合A 混合型
工银前沿医疗股票C 股票型
工银科技创新6个月定开混合A 混合型
工银科技创新6个月定开混合C 混合型
工银前沿医疗股票A 股票型
工银养老产业股票 股票型
工银医疗保健股票
为什么有人说拒绝办信用卡是穷人思维？
朋友们好，首先感觉到，为什么说拒绝办信用卡是穷人思维，这个标题，有待磋商:办信用卡，不仅银行有要求对办卡人实际上也有一定的条件限制，他就像双刃剑，适合的人办理适合的信用卡，好，反之，强行办信用卡，反受其害。至于，拒绝办信用卡，是，穷人思维，更是无稽之谈。
信用卡实际上是一把双刃剑。既有有利优势的一面，也有另一面。
首先，来了解，信用卡主要的功用，以及什么样的，人适合办信用卡:
1，信用卡的功用:
A，今天花明天的钱提前消费，提前满足自己的愿望。
B，正常使用资金成本相对较低（一旦逾期，资金成本极高，生活压力极大）。
C，正常使用有助于提升，使用者的社会信用（不合规使用，例如逾期等，有可能使个人的社会信用严重，而长期的，受损。甚至违反相关的法律法规，有牢狱之灾，因为信用卡是借银行的钱，还要指定相应的用途）。
D，更方便应急。
2，适合办理信用卡的人士:
A，能够严格的进行，自我管理，控制欲望，合理规划消费，财务。（自控能力差，不能合理规划个人财务，有可能背负严重的至少是经济上的压力，生活品质变差）。
B，有固定的工作，相对稳定的收入，或者有丰厚的财富财产，还要有，借钱消费，提前消费的欲望（这是办理信用卡的基本前提）。
小结:从上面来分析，有很大一部分人群，不适合办信用卡。而另另外很大一部分人群根本不需要办信用卡，例如财富丰富的人士，办信用卡等于画蛇添足。
其次，办不办信用卡与穷人思维没有任何关系:
1，不同的各种思维自古就有，而信用卡，不过是才兴起不久泊来品。
2，不同的国家和民族对金钱消费的观念不同。我们国家勤俭节约储蓄是传统思想。
3，对信用卡的过度宣传，使得很多，并不适合办理信用卡的人，陷入了困境，难以摆脱，鸡犬不宁。甚至走上了违法犯罪的道路。
如上图，截止2021年上半年，不完全统计，由于多种原因，信用卡，预期已达893亿全年有可能突破900亿。对于这些信用卡，逾期者来讲，可谓是双重夹击，心里苦。
小结:标题明显有失偏颇，先入为主，不符合生活实践和常识。
综上所述:实际上我们可以分析得出一个实践性的结论:大多数人，并不适合，或者不符合办理信用卡的条件。
而实践也是如此，信用卡的泛滥，也的确带来了很多后果。
不过我们也欣喜的看到，现在正在严格管理和规范信用卡。合理规划消费，理性消费，才是一个好的消费观念。
信用卡问题实际上是一个社会问题，不仅关系到此卡人，还直接联系到银行，和社会。好在已经看到了这一点，银行业，也在积极的想办法来，减缓和减轻这方面的影响，不管怎样，逾期，这都是一个苦果。
看到这儿，你还会感觉到，不办信用卡，是穷人思维吗。
不同公司保费却相差巨大？
先说一下结论：大公司的保险产品，贵得非常有道理！因为他们根本不愁卖不出去！
越来越多的消费者，会看到保险市场上这些很奇怪的现象：
保障型产品：“大公司”贵，相同或者相似保障下，“小公司”比“大公司”保费便宜了30~40%；万能险保证利率：“大公司”低，“大公司”都在1.75%到2.5%之间，“小公司”都在2.5%到3%之间。很多消费者也嫌“大公司”的产品贵。我们工作室也遇到过，找到我们，问问还有没有更划算、性价比更高的产品。小伙伴们把产品进行拆解，从保障内容、投保规则、健康告知、条款、公司背景、偿付能力等等一项一项地进行比较，然后把结果和建议发给客户。客户非常认可，一转身却买了“大公司”的产品。所以，我认为：大公司的保险产品，不仅贵，而且贵得非常有道理！因为他们根本不愁卖不出去！消费者的认知，短期内并不那么容易转变。
但是，大公司就一定贵吗？华为、小米很贵吗？海飞丝、飘柔很贵吗？可口可乐、青岛啤酒很贵吗？
保险不一定越贵越好，保费的高低并不能说明一款保险产品的好坏或者保障是否完善，这取决于保障条款。在相同或者相近的保障内容下，产品价格相差很大；或者在相同保费下，产品的保障内容区别很大。这时候的选择权和决策权，依然取决于消费者。
下面这篇文章，可以详细看看，“大公司”产品为什么会贵，“小公司”产品为什么便宜。
「保险优化」互联网保险靠谱吗？原创2021-06-22 16:25·咪走保互联网保险发展到今天，依然有很多人不了解、甚至很排斥。还是经常会遇到这样的问题咨询：互联网保险到底靠不靠谱？买了能赔吗？互联网的发展催生了很多新的事物，比如网购，现在绝对大多数人都已经养成了网购的习惯，让我们去线下实体店购买东西反而会觉得不习惯。保险也是一样，在互联网的影响下，这几年互联网保险开始崛起，年轻人纷纷选择互联网保险平台。（图片来源于网络，侵删）我们看看来自安信国际的互联网保险行业分析：（百度可查）（以下为摘录/截图）：（注：安信国际是安信证券股份有限公司的海外全资附属公司。）好了，以上截取了一些官方资料和数据。下面我们从逻辑上来分析一下。（图片来源于网络，侵删）一、互联网保险靠谱吗？1. 保险产品由谁提供？互联网保险的销售渠道主要有三种：① 保险公司官网、app，及官方微信；② 经过保监会网销许可的第三方保险专业平台，如i云保、慧择网等等③ 保险兼业平台，如携程。这三类平台，背后都有一个主体。保险公司官网、app，及官方微信，它们的主体是保险公司，而第三方保险专业平台和保险兼业平台的主体是保险经纪、代理公司或者保险兼业公司，这些主体都是获取了银保监会的网销许可的。我们以热销的X泰金XX（初现版）重大疾病保险为例，在其产品详情页有以下说明：如图所示，左边的图片标明了“本产品由X泰保险有限公司承保”。而右边的图片中，则标明了由经代公司（X易）代销。（图片来源于网络，侵删）2. 互联网保险买了会赔吗？买互联网保险担心有假，买了不赔；或者是“小”公司，理赔时会耍赖不赔；又或者并不认识线上的保险顾问，找TA买了，理赔不方便......更多的是线下代理人总会在你耳边灌输：买保险不仅仅是买一份保单，最重要的是，买完保险几十年后提供的后续服务。是这样的吗？实际上，保险公司的代理人是国内人员流失率最高的职业，我国保险代理人1年的留存率仅为20%-30%，而且将近一半的代理人从业坚持不到半年。卖给你保单的业务员离职后，保险公司会安排其他代理人来服务。这个离职后，再指定别的……你知道将来万一涉及理赔，为你提供理赔服务的业务员是谁吗？关于理赔服务，需要告知客户的是可以提供怎样的服务，首先无论通过什么渠道（代理人、银行、电销、中介平台、互联网等等）买的保险，产品是一样的，理赔也完全一样，没有任何差别。网络、代理人、经纪人、银行、电销都只是保险的销售渠道，就像你在京东或者国美线下店或者格力专卖店买的格力空调，空调是一样的，厂家的售后服务也是一样的。而所有的保险代理人或者经纪人，不管是线上还是线下的，能够为你提供的最大的价值，可能就是告诉你准备哪些资料，然后提示你把资料转交给保险公司。如果投保互联网保险，客服一样能详细告诉你准备哪些资料。区别，仅仅在于是代理人告知，还是客服人员告知。反倒是，并不隶属于保险公司的保险经纪人，在协助客户进行理赔时，至少可以不受保险公司的约束，可以站在第三方客观公正的立场上，通过自己任职的保险中介公司，为客户争取合理的赔付。（图片来源于网络，侵删）3. 在互联网上卖保险的都是小公司，没有保障很多保险代理人会跟你说，网上那些都是小公司。很可能只是这个人自己眼界不够，要么只是想让你在他那家“大公司”买保险。要知道，无论你眼中的“大公司”还是“小公司”，背景都不简单！百度可以自行搜索。互联网只是保险销售的一种渠道，跟代理人，经纪人，银行甚至电话销售等都是一个道理，跟大小公司没有关系。很多保险产品之所以在网络平台销售，是因为人们的消费习惯以及网络平台成本低，可以用节约下来的成本研发出性价比更高的产品。这也是一种非常常见的商业手段，所以互联网保险产品的价格普遍偏低，就是为了快速抢占市场，并不是所谓的不安全。保险法第六十七条 设立保险公司应当经由国务院保监委监督管理机构批准。保险法第六十八条 设立保险公司应当具备下列条件：主要股东具有持续盈利能力，信誉良好，最近三年内无重大违法违规记录，净资产不得低于人民币二亿元。每一家保险公司都有着足够的实力，才能在这个市场上站立起来，没有谁是真正的“小公司”。无论大小保险公司，理赔保障都有法律保护。每一家保险公司的每一款产品都经由保监会批准才能推广。每一张保单都是合同，都具有法律效应。无论大小保险公司，每一张保单都有国家法律撑腰。《保险法》规定经营有人寿保险业务的保险公司，除因分离、合并或者被依法撤销外，不得解散。第九十二条 经营有人寿保险业务的保险公司被依法撤销或依法宣告破产时，其持有的人寿保险合同及责任准备金，必须转让给其他经营有人寿保险业务的公司；不能同其他经营有人寿保险业务的公司达成转让协议的，由国务院保险监督管理机构指定经营有人寿保险业务的保险公司接受转让。......保险公司不是想破产就能破产，需经过监管同意才行。哪怕真的破产了，还有其他保险公司来接手保单，你保单的权益完全不变，只是换了一家公司负责而已。（图片来源于网络，侵删）二、保险行业现状保险业目前的消费现状是：越来越多生活在一线城市的人们开始习惯到互联网上买便宜的消费型保险，而刚开始有保险意识三四线线城市的人，纷纷在线下配置了高价的储蓄型、返还型保险。北上广深杭，年收入30万，每年花一万五买齐了一家三四口人的保险。三四线城市，一年收入七八万，买保险能花了三万。一对比，发现一万五买的比三万的保障更多更全。（图片来源于网络，侵删）为什么会出现这样的情况？问题出在哪里？1. 信息我们国家目前保险控股公司有10家、财险公司有60家、寿险公司有71家。但是四五线城市的人民，能了解到的也就老五家或者老七家。而这几家保险公司的多种销售渠道，你可能只接触到一种——保险公司的线下代理人。2. 认知更信任熟人。但是，你认为值得信任的熟人其实多数都不知道还有更好更便宜的产品，又或者，TA知道也买不了。3. 售后服务保险产品的售后服务，有价值的只有一项：理赔。除了理赔，你还能需要什么样的售后服务？售后服务的提供者，只有保险公司。除了保险公司，谁也不会给你理赔。发生理赔纠纷，任何代理人，哪怕是代理机构也无权干涉理赔结论。一切代理人或者代理机构对理赔售后服务的的承诺，都是假的！一切代理人或者代理机构说某个保险公司的理赔服务好，其他的保险公司理赔服务差，都是假的！所有关于理赔服务的好或坏的案例、所有关于理赔服务的好或坏的体验、所有关于理赔服务的好或坏的结论，都只是个体案例的当事者的主观判断，并不能代表所有的。理赔纠纷的来源，绝大多数来源于销售误导。这一点，严格来说仍然属于认知的范畴。（图片来源于网络，侵删）三、互联网保险为什么那么便宜？互联网保险为什么那么便宜？要回答这个问题，我们可以先看看线下产品为什么会那么贵？一分价钱一分货？放在十几二十年前，这句话是对的。现在告诉你“一分价钱一分货”的人，有三种：奢侈品商家、微商和传销。你买台十几万的车，4S店那个热情啊，递水倒茶、三四个漂亮妹妹开口闭口就是“哥”，围着你团团转，还承诺送保养送内饰一堆东西，搞得你不买都不好意思出门。但你要买个十几万LV的包，试试看有没这个待遇。奢侈品的品牌溢价在这里不做讨论，但是如果某个保险产品卖得贵，所以才会有“一分价钱一分货”这样的说法来强行解释。那么我可以告诉你，影响价格因素的绝对不只是生产成本，销售渠道和流通环节对价格的影响可能会更大。微商、传销或者类传销的产品，都特别贵。不仅贵，而且是没理由那种贵，东西不见得好，广告好像也没打过，凭什么卖那么贵？价格贵就代表产品好吗？No、No、No！因为金字塔式的代理体系，层层剥削、层层获利，一个消费者买了产品，十几个甚至几十号人都可以从中抽水，利润从哪里来？羊毛出在羊身上，总归是消费者买单。或者说，这种经营模式，本来就没打算卖产品，重点都是为了是发展下线，或者叫增员。商品的作用功效并不重要，主要购买者是代理人而不是消费者。当然，保险并不是传销，代理人模式也是合规的。但是，金字塔式的代理结构注定了成本无法降低。保险行业有一个行业规律是“前五年不盈利”，因为在这5年中，绝大部分利润都给了代理人。代理人团队如果没有足够的销售费用，如何维持基本经营？代理人的营销体系属于金字塔式的层级制度，一般会有十几层组织，比如你买了一个重疾险，说不好有十几个代理人会有利益，签单的代理人有销售佣金+津贴（训练津贴、职务津贴等），TA的推荐人有推荐奖，TA的推荐人上面还有主管，主管上面有高级主管，一般还有部经理、高级经理、部总监、高级总监、区域总经理......有的公司可能称谓不同，但是组织结构也差不多。那就是说，你交了1万元保费，这些代理人的总利润可能超过了1.5万。然后还有第二、第三年的续佣......（图片来源于网络，侵删）互联网保险公司几乎都是近年来逐渐发展起来的，想想，成立不久的不知名的保险公司，通过什么方式来获得顾客？必然是走低价实惠路线，以很低的产品定价来吸引客户，甚至有些产品明明是亏本烧钱，也要把市场圈起来，市场容量保费规模做起来，才能有利润。不然动辄几十上百亿的保险准备金放那里干什么。至于理赔方面，我们国家的保险监管体系是全球最严的，保险公司从来不靠拒赔来赚钱，而且新成立的保险公司，谁不希望多赔点钱来赢得市场口碑？这比广告费可省多了其实所谓的大公司也都在发展互联网渠道和团体业务渠道等等，有很多产品都不错，性价比并不低。我来举两个栗子：X保财XX宝贝学平险，意外身故/伤残5万；疾病身故/全残5万；意外医疗（门/急诊）1万，社保结算100免赔100%报销；住院津贴（意外、疾病）100元/天，小孩子这样的保障，100元/年。X安小X童少儿意外险，意外身故/伤残20万，意外医疗（门诊+住院）1万，烧烫伤意外医疗（含门诊住院）1万，60元/年。各位不妨去问问你身边的保险公司线下代理人，能不能从TA那里买到这两个产品。如果买不到，相同保障的产品需要多少钱。（图片来源于网络，侵删）四、结语互联网保险最初的意义是：让消费者自己挑选自己购买，节省了“中间商”的费用，从而降低保费、回馈消费者。想法挺好，但是保险产品实在太复杂，合同条款有很多专业的名词和隐藏的免责，涉及到的知识太广泛，消费者并不具备自己挑选的能力。线下产品的问题主要在贵和险种的捆绑，线上产品问题则是在定期重疾和百万医疗险。但不管线下线上，更多的问题还是出在销售误导上！线下：我实力强、我服务好，我理赔好......线上：我便宜，1000块可以配齐保险......在保险回归保障大背景下，互联网保险市场的格局已经从短期产品向长期保障型产品发展和延伸了。而保险产品，也呈现出越来越复杂产品形态或结构，作为消费者，如何能够能学会选产品，了解产品？这并不容易。就连一千万的保险从业人员当中，真正了解互联网保险产品的，真正掌握个人/家庭保障规划和配置的，也不占多数。因此，作为消费者而言，除了多学习保险产品及相关知识，多读书之外，找到一个可以依赖的，客观中立靠谱的保险专业人士，交为朋友，经常聊聊关于保险的事情，往往可以事倍功半，是一条捷径。（图片来源于网络，侵删）PS：买保险，从来都不是一件容易的事。不要轻易买保险，一定要根据自己的身体状况、经济条件、生活习惯等等，通过对不同产品的横向、纵向比较，从中选择最适合自己的保险。如果搞不清楚保险产品的规则、保障、服务以及保费等方面，不懂得如何选择，请记得向您身边的保险专业人士咨询。客观、中立、用心。我是一名独立的金融保险经纪人。医疗基金被套40？
2021年春节前追涨医疗板块的人，很多都是被套牢在高地了，如果什么都不做，基本上到现在是跌了40%左右。
这可以说是一次难得的投资经验，仔细复盘一下，有益于接下来的基金投资生涯。
1、医疗板块基金被深套40%，我应该如何操作？很多人都建议要躺着不动，说医疗还未到底。但我觉得，现在医疗跌了快两年了，中证医疗指数最大的跌幅都超过50%，即便不是底部，也差不多了。
可能有人会跟你说：“年初都有人说医疗到底了，还不是一直跌到现在。”嗯，我回头看了看医疗指数，从21年最高点到今年元旦，跌了大约30%。
但这跌幅，我感觉是不够看的。我记得中证医疗历史上最大的跌幅是2007年大牛市之后，跌了65%左右；2015年那一次大牛市跌了57%左右。
所以，这次触顶之后，30%的跌幅就说到底了，实在是言之过早，也实在是坑人的话语。
说实在的，像是医疗消费半导体这些长期受到资金青睐的板块，在大牛市之后跌到腰斩的时候，是最好定投的时机。毕竟跌了50%，再回到原来的顶峰，还要涨100%，这不是大赚的事情吗？
但如果现在跌了50%，你还是怕现在不是底部，导致没有什么操作，那不是错过了最佳的埋伏区吗？
如果你想找最低的那个点，那就很抱歉，这是基本上不可能的，基本上不会有人做到，做到也是偶然。
基金策略：医疗基金腰斩之后，开启补仓模式，至少一倍本金补仓，大大降低投资成本。还有要有耐心，熊市的时间，可能要维持两年左右。
2、当市场处于绝望的时刻，就是绝地反击的时候我看了一下你提出这个问题的时间，是在今年的9月23日。如果站在当日，医疗板块经历了连续九天的下跌，交易量不断缩小，恐慌情绪已经非常严重了。
从21年春节最高点，到了9月23日这天，中证医疗指数已经跌了54.30%，这已经是腰斩了。
这个时候谁不恐慌？
但越是恐慌的时候，越是需要镇定，千万不能让市场情绪影响了自己的基金投资操作。
👉我的实战经历：你看看我（图在下面👇🏻），我当时判断它跌到前面低点的位置，当日k线图又向上跳空，形成上涨的信号，结果我买进去了，后面就一路下跌了。
我当时并没有卖出去，毕竟我不知道它后面是涨是跌呀。但我相信它连续大跌之后必定会涨起来。所以，我就在它跌了12%左右，就把两倍本金补了进去，把亏损率缩小到4%左右。
9月22日补完，结果第二天又跌了，但是只是跌了一点点，而且我还有闲余资金，所以我也不慌。你看看下图就知道了，后面就是反弹了。
我在反弹之后又下跌的低位又补了仓，结果两天后大涨10%，我直接止盈。
👉这就是面对医疗板块连续大跌的正确做法。我们永远无法判定明天的涨跌，但我们能够确定，市场大跌之后，必定会涨回来。
👉总结：
市场是不可预测的，但长期来看，却是有一定的涨跌规律。我们找出了这个规律，就能够在基金投资市场里如鱼得水。
这规律就是一句话：市场是有周期的，跌得多了，它必定是要反弹；而涨得多了，也必定是要回调。
这个“反弹”与“回调”的幅度与时间，我们要把握好，就能够在基金市场中获取超越其他人的收益。
所以，当医疗板块跌了40%，你知道怎么操作了吗？
但愿我的回答能够解答您的疑惑，如果您还有什么问题的话，可以在评论区留言；如果您满意的话，希望您赠人玫瑰，点个赞👍🏻
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